Hernhags Utdelare. 2021 tipsade jag mina bokläsare om varför Evolution var en aktie där vi mycket hellre är ägare än kund. Här är strategin jag har bakom mitt innehav.
I Trenderna som gör dig rik på aktier skrev jag 2021 att:
”Evolution möter en kasinomarknad som exklusive pandemieffekterna till ca 90 procent är analog och till ca 10 procent är online.”
Sedan dess har det hänt en del, men online har fortsatt mycket kvar att ta från den analoga sidan.
”Långsiktigt växer andelen online mycket mer än den analoga sidan och ökar andelarna. VD Martin Carlesund tror att onlinekasino i framtiden står för 50–70 procent av totala marknaden.”
Får Carlesund rätt i det är Evolution bra på sikt med nuvarande värdering. Min strategi i aktien är att vänta ut högre tillväxt för bolaget i takt med att marknaden fortsätter att växa på bekostnad av de fysiska kasinona.
Risken är främst att något annat stort hinder ska dyka upp, som högre skatter och mer regleringar i kombination med problem i Georgien där många av Evolutions produkter drivs ifrån. Rapporter om personaluppror/missnöje i studion oroar.
Kommer bara Evolution upp på den tillväxt som marknaden för onlinekasinon historiskt sett visat upp på 12 procent är aktien billig. Kursen står i 17 gånger årsvinsten, vilket är klart lägre än tidigare. Hur nästa kvartalsrapport tas emot på marknaden är däremot en annan sak.
Jag behåller tills vidare mitt medelstora innehav i utdelningshöjaren Evolution.
Vill du läsa mer om Evolution och få ett hundratal andra bolagstips finns det i boken här (klicka på bilden):
Tack har beställt ett ex av din bok.
Så trevligt!
Har beställt två ex! Tack!
Oj, tack för beställningarna!
Har läst den 2 gånger
Härligt att du gillade den.
Tack för ditt gedigna arbete åt oss på de lägre trappstegen 🪜
Varsågod!
Hej Marcus,
Du skriver ovan att du behåller ditt innehav i Evolution tillsvidare, men jag läste i fredagens aktiechatt att du köpt mer nu (för det du hade kvar i Latour). Vad har ändrats senaste 2-3 veckorna? Funderar själv på att öka lite därav nyfiken?
Tack för alla bra tips!
Hej,
jag behåller det jag har och efter den starka rapporten ökade jag lite mer. Tillväxten kom tillbaka i det tredje kvartalet och det gjorde mig lite mer optimistisk. Jag trodde även att marknadens positiva reaktion på rapporten skulle ge den en starka trend, men så har det inte blivit hittills.