Kategori: Aktietips & analyser

Jag har fått frågor då och då om vilka aktier som väger tyngst i min aktieportfölj. Ovan skärmdump visar portföljandelen och även direktavkastningen. Totalavkastningen är 11,6 procent hittills i år.

Några procent i likvider har jag också. Exakt hur mycket beror på hur stor kassareserv jag vill ha för livet utanför aktievärlden och framförallt om jag hunnit föra över nytt kapital till rätt depåer och sedan in i Excelfilen där jag har alla siffror över mitt sparande.

Rent tekniskt vet jag alltså inte hur mycket likvider jag har, eftersom jag inte bryr mig så länge jag försöker investera det som kommer in (vilket jag iofs inte gjort då jag ibland väntar för länge på ett bra köpläge).

Precis som i inlägget om akterna jag köpt nyligen ska du inte nödvändigtvis göra som jag gör, utan anpassa ditt sparande till dig och din situation, intresse, tid, etc. Det här är inspiration för dig som läsare, ingen privatekonomisk rådgivning.

Jag har i veckan fyllt på i några av mina befintliga innehav.

CCI. Rekyl i aktien fick mig att öka. Jag gillar verkligen verksamheten som är att äga mobilmaster och bredbandsnät (i första hand i USA). Är egentligen en REIT men jag klassar det som IT-bolag. Innehavet är medelstort och utdelningarna lär höjas framöver.

Enea. Köpte en lite post till bara. Lite rekyl bara, men faller IT-aktien vidare kan jag tänka mig att öka vidare. Är fortsatt ett av mina mindre innehav och lockar med hyfsad direktavkastning.

Estea kapitalandelsbevis 1. Kostade 106 trots att NAV låg på 130,9 vid halvårsskiftet. Direktavkastningen är 5,8 procent, vilket är högt för att vara en fastighetsinnehav. Estea har bra historik med deras fastighetsprojekt. Det här är rent formellt ingen aktie utan en sorts skuldsedel.

På önskelistan framöver står bl.a. mer Sampo och om priset faller mer i JNJ även dem.

Jag köpte en medelstor post i Sampo nu vid månadsskiftet. Även om koncernen är svåröverskådlig ger den god riskspridning mellan olika nordiska försäkringsbolag plus innehavet i Nordea.

De svenska bankerna har som jag påpekat i aktiechatt och artiklar misstänksamt hög direktavkastning. Exponering mot Nordea indirekt via Sampo räcker.  Enligt tidningen Aktiespararen (sparar tid genom att inte räkna allt själv!) står utdelningarna från Nordea för så mycket som 45 procent av Sampos utdelning. Det gör mig nervös, men det kan bli riktigt bra också om Nordea klarar sina utdelningar framöver.

Sampos direktavkastning på 5,5 procent lockar, men är inte helt gjuten då bankerna är lite knepiga. Hög direktavkastning och hyfsat hög avkastning på eget kapital lär det bli långsiktigt, men kanske inte en fortsatt stigande utdelning.

Tidigare var ju utan banker i portföljen, men nu har jag Sampo samt amerikanska New Mountain Finance som har knappt 10 procent i direktavkastning men förstås lite högre risk.

Om Donald Trump vinner presidentvalet i höst är Geo Group en potentiell kursdubblare. Ändå sålde jag Geo Group på fredagseftermiddagen för drygt 22 dollar.

En avgörande orsak var att Avanza inte har stop loss för amerikanska aktier. Därmed blir det än svårare att skydda innehavet per automatik. Jag har rätt bra erfarenhet av stop loss i bolag där jag tvekar om det är bra bolag. Nu blev det en manuell exit istället.

Jag orkar och inner inte följa aktien och nyhetsflödet hur som helst och nu när så mycket av intäkterna står på spel för Geo Group är osäkerheten stor. Eftersom beslutet att fasa ut delar av de statliga fängelsekontrakten till privata aktörer inte är finansierade eller planerade utan plötsligt bara bestämda kom det som en chock.

Halva kapitalet från försäljningen av Geo återinvesterade jag i tre befintliga innehav. Dels i trygga hälsovårdsjätten JNJ och även en liten post i Clas Ohlson. Jag minskade i butikskedjan på 164 kr och att köpa tillbaka på 142 kr känns okej. Jag ökade även i min nya ränte-ETF som har ticker CHI och det långa jobbiga namnet Calamos Convertible Opportunities and Income Closed Fund.

Direktavkastningen är knappt 11 procent och konvertiblerna gör fonden stadigare om räntorna stiger, eftersom konvertibler inte är lika räntekänsliga som obligationer. En stor risk är ändå alla högavkastande företagsobligationerna som nog inte går så bra om räntorna höjs, men halvlånga räntepapper med riktigt låg ränta vore ännu känsligare än dessa high yields. Fonden har hållit utdelningen efter finanskrisen och blir det styrräntehöjningar lär dollarn kunna stärkas, vilket vore en fördel då fonden placerar i USA och handlas i dollar.

Trygg riskspridning till en massa olika räntepapper och utdelningar varje månad. CHI är å andra sidan aktivt förvaltad likt andra CEF:er och har även hävstång för att få upp avkastningen. Sammantaget relativt låg risk och min första ränteposition på länge (tack vare The Oxford Income Letter).

För några dagar sedan köpte jag även aktier i gamblingbolaget Betsson, som ser ut att ha vänt uppåt sedan botten i somras. Det som lockar är hög direktavkastning och bra historik samt att ledningen efter genomförda åtgärder lovar bättre intäkter nu i tredje kvartalet än i andra kvartalet, stora nog för att klara en eventuell reglering av marknaden i Sverige.

Frågan är bara hur långsiktig jag vill och vågar vara i Betsson. Är det något som gjort mig än mer skeptisk till politiska risker så är det mitt misstag att köpa aktier i Geo Group. Långsiktigt känner jag mig mycket mer bekväm med kasinoleverantören Netent, som inte påverkas lika mycket av regleringar som speloperatörerna.

Tidigare i augusti ökade jag även lite i Alfa Laval och Ework.

Jag köpte även en lagom stor post i Investor A i min halvlilla IPS-depå. Bra historik, hyfsade utdelningar, bra riskspridning till storbolag och onoterat.